清光绪二十三年（1897），平江县黄金洞金矿投资35万两白银，购置美制锅炉、发电机组等设备，因煤炭运输困难，未安装使用。光绪三十二年（1906），再投资20万两白银，购买德国产汽油发电机组，因机械开采失败，发电设备调往水口山铅锌矿。

民国3年，岳阳县兴办东海电灯公司。此后，湘阴、华容、平江和临湘等县兴建小火电厂，至1949年，境内共有小火电厂6家，装机9台，总容量172千瓦，年发电量1万千瓦时，均用于城镇照明。

中华人民共和国成立后，各县先后兴办地方国营发电厂。1957年，境内总用电量达32万千瓦时，除照明外，印刷业、粮食加工业、农机具制造业开始以电能为动力进行生产。

1959年12月4日 ，湖南省岳阳电厂(以下简称岳阳电厂)第一台6000千瓦发电机组投产，向桃矿、临湘县、岳阳县供电，岳阳电厂独立电网开始形成。1967年7月，第一座 110千伏变电站在桃矿建成，主变容量1万千伏安。1972年，岳阳电厂通过四期工程建设，装机容量达8.6万千瓦，当年发电量33768.6万千瓦时。

1963～1965年，为了充分利用柘溪水电站的电力及解决洞庭湖区农业排灌用电，中共湖南省委在洞庭湖区组织“电排大会战”。1963年春，长沙供电所的110千伏乔口变电站建成，开始对湘阴县供电，形成乔湘供电区。

1965年5月，电排大会战工程之一的35千伏华容变电站建成，由常德110千伏武圣宫变电站供电。1967年7月，35千伏广兴洲变电站建成，由华容变电站转供，经35千伏华广线向广兴洲地区及君山、建新农场供电，武华供电区形成。

1972年，由岳阳电厂至乔口变电站的110千伏岳乔线投运，将岳阳电厂独立电网并入省电网运行。

1983年12月，220千伏巴陵变电站和220千伏巴塘线、巴朗线三项送、变电工程建成投运；1984年1月，实现湘鄂两省电力联网，岳阳电网进入华中电网。

1984年，华能岳阳电厂开始筹建。1988年8月破土动工，利用英国政府的软贷款和低息商业贷款及国家贷款建设，设计安装英国通用电气公司生产的35万千瓦发电机组2台，年发电量可达42亿千瓦时。 1991年12月28日 建成投产。

湘鄂联网后，通过多渠道办电和实施城乡电网建设改造，岳阳电网容量规模进一步扩大。1999年，电力系统共有35千伏及以上变电站62座，主变88台，容量1977200千伏安。其中220千伏变电站 5座，主变8台，容量1020000千伏安；110千伏变电站23座，主变32台，容量808500千伏安；35千伏变电站34座，主变50台，容量 148700千伏安；220千伏线路13条，总长632.6千米；110千伏线路39条，总长630.24千米；35千伏线路54条，总长725.3千米。

70年代，境内一批大、中型企业兴建自备热电厂（站），以供汽为主兼发电。至1999年，全市容量在1万千瓦以上的自备热电站有4座，装机容量24.6万千瓦，1999年发电量92828万千瓦时。

境内水力资源丰富，小水电建设始于1956年。至1999年，全市共建成小水电站177处，装机319台，容量64225千瓦，年发电20462万千瓦时。平江县形成完整的县级小水电网，岳阳、临湘、汨罗等县(市)也形成一些区域性的小水电网。

电力工业的发展，使岳阳的用电覆盖面逐年扩大。 1999年，农村174个乡镇全部通电，通电村3405个，占村总数的99.82%；通电户133.3万户，占总户数的97.42%。全社会用电户达 47572户（计量表户），岳阳电网售电量218453万千瓦时，年人均用电量达420.7千瓦时。